Mutui, probabili rialzi dal 2027: bloccare oggi il tasso fisso può fare la differenza

Tassi BCE, lo scenario futuro secondo Schroders

Il periodo di politica monetaria accomodante portato avanti dalla Banca Centrale Europea sembra avviarsi verso una conclusione. Un recente report della società di gestione Schroders delinea un quadro chiaro: per tutto il 2026 non sono attesi tagli ai tassi, mentre dal 2027 potrebbe aprirsi una nuova fase restrittiva.

L’analisi ipotizza due rialzi dei tassi BCE nel corso del 2027, con il tasso di riferimento che potrebbe raggiungere il 2,5%. Un’ipotesi che trova riscontro anche nelle dichiarazioni ufficiali provenienti da Francoforte.

A rafforzare questa visione è stata Isabel Schnabel, membro del Comitato esecutivo della BCE, che in una recente intervista ha spiegato come l’istituto centrale non preveda riduzioni dei tassi nel breve periodo e che la prossima mossa potrebbe essere un aumento del costo del denaro.

Alla base di questa posizione c’è una tenuta dell’economia dell’Eurozona superiore alle attese e una dinamica inflazionistica che la BCE intende continuare a monitorare e contenere, nonostante le difficoltà di alcune grandi economie come quella tedesca.

Mutui e tassi BCE: cosa cambia per chi vuole comprare casa

Le decisioni della BCE hanno un impatto diretto sul mercato dei mutui. Gli indici di riferimento, come l’Euribor per i finanziamenti a tasso variabile e l’Eurirs per quelli a tasso fisso, reagiscono alle prospettive di politica monetaria.

In uno scenario di possibili rialzi, il rischio di un aumento delle rate diventa concreto, soprattutto per chi sceglie un mutuo variabile. Sebbene oggi questa opzione possa sembrare più conveniente, le prospettive a medio-lungo termine suggeriscono maggiore prudenza.

Perché il tasso fisso è la scelta più solida nel lungo periodo

Alla luce delle previsioni sui tassi BCE, il mutuo a tasso fisso emerge come la soluzione più equilibrata per chi cerca sicurezza e stabilità. Richiedere oggi questa tipologia di mutuo, significa garantirsi una rata invariabile nel tempo, mettendosi al riparo da eventuali strette monetarie future e da un contesto economico più incerto. 

Una scelta che consente di pianificare le spese familiari senza sorprese e con una maggiore tranquillità finanziaria, soprattutto considerando che, tra due anni, le condizioni di mercato potrebbero essere decisamente meno favorevoli di quelle attuali.

Mutui green: tasso fisso ancora più conveniente

Il vantaggio del tasso fisso diventa ancora più evidente per chi sceglie un’abitazione ad alta efficienza energetica. I mutui green, riservati agli immobili in classe energetica elevata, offrono condizioni più competitive rispetto ai finanziamenti tradizionali. Tra il tasso fisso per un mutuo green e quello per un mutuo tradizionale, la differenza può essere anche di quasi mezzo punto percentuale che, sull’intera durata del finanziamento, può tradursi in un risparmio di diverse migliaia di euro.

Investire in una casa in classe A o B non è quindi solo una scelta sostenibile dal punto di vista ambientale, ma anche una strategia finanziaria intelligente per rendere il mutuo a tasso fisso ancora più conveniente e accessibile.